理财得当，袋袋平安

当你喊钱不够用的时候，是时候需要理财了……

“债”由“亻”字旁及“责”组成，意即欠债还钱，是做“人”的“責”任。

不过，在通货膨胀、百物涨价及GST年代，还债不仅是做人的责任，更是做人的重担与压迫，以致有的人债台高筑，负债累累。

如何避免债务，减少债务，管理债务，在财务上自由自在，而不被“自债”缠身呢？答案是——理财。

许多人背负卡债、汽贷与房贷，却又不善于理财，导致破产人数逐年增加，且趋向年轻化。2014年，大马平均每天有63人破产，每小时约有3人陷入财困。换言之，当你读完此文时，或许已有一人破产。

根据信贷咨询与债务管理机构（AKPK）统计，该机构自2006年成立至今，逾33万人曾向AKPK寻求财务咨询，其中约13万人（38%）因无法还债或频临破差，而接受“十年债务重组计划”。

AKPK理财教育课程导师庄国辉表示，这些债务人被银行追债，他们连最基本的5%信用卡债也无力偿还，而AKPK则为债务人重组债务，重新拟定还债时间表，并充当债务人与银行协调者，由于AKPK为国行旗下子公司，银行都会接受AKPK的协调建议。

即使债务人拖欠多间银行，他们只需付款予AKPK，而AKPK将会代为分配，还债予各银行。不过他强调，若债务人已破产，AKPK也无能为力，只能交由大马报穷局处理。换言之，AKPK是频临破产者最后一个求助管道。

许多人因无法还债，而被迫向大耳窿借贷或自寻短见，因此AKPK于2012年，推出“理财教育课程”，以提升人们的理财醒觉，教导大众如何规划财务，管理债务。

巴菲特表示，投资的首要目标是保本，而理财的首要重点是储蓄。他认为，上班族赚取百万并非难事，若月薪3千令吉，30年后即可达致百万，问题在于如何保存收入，因此理财的第一步为储蓄，即每月至少储蓄10%的收入。

他比喻说，理财就像waze导航，带领你从起点到终点。理财的起点是计算“目前资产”，即将收入扣除开销后，然后将剩余资产分配、保值与增资，而理财的终点为“人生目标”，当中过程拥有6个步骤。

根据统计，债务者陷入财困的主因是理财不当。他解释：“这些人欠缺理财观念，生活得过且过，不晓得本身财务状况，因此我鼓励人们列出预算表，每天记录日常开销，以清楚掌握财务状况。”

许多大学生毕业后，都想买车、购屋和结婚，但如何实现目標却无从下手；有的年轻人雄心勃勃，却欠缺财务规划，或崇尚奢华生活。他强调，理财讲究轻重缓急，即区分“需要”和“想要”。

“需要是你必须拥有，绝对不能或缺，并赖以生存的事物，想要则是你很想获得的事物，却不是必需品。举例，食物是需要，美食佳肴是想要；衣服是需要，名牌服饰是想要，汽车是需要，豪华房车或跑车是想要。”

他建议，上班族可将收入的60%用作“需要”（例如生活开销、退休规划），30%用作未来目标（例如孩子教育费），剩余10%则自由分配，用作“想要”。

“当然，此比例不能一概而论，必须视乎个人生活状况，不过总括而言，‘想要’不能超过10%，但许多人却相反，其收入大部分用在‘想要’，如此难免陷入财务困境。”

债务人负债的第二项原因，就是生意失败或业务放缓。庄国辉透露，许多人生意人尤其是中小型企业，将个人与生意混为一体，一旦生意出现问题，连带也影响个人与家庭。

“我经常问生意人，经商是为了什么？梦想当然重要，但生活与家人同样重要！”因此他建议生意人，将个人与生意分开，并从生意盈利中抽出一定比例，以成立紧急储备金。

此外，生意人也必须重视账目审计，以检讨生意有否出现问题，因此每个月的账目含糊不得。他建议生意人，每三个月或半年咨询会计师意见，以了解公司现金流。

信用卡也是负债的另一导因。不过他认为，信用卡只是一种付款工具，而非问题所在，关键在于刷卡者的理财观。若刷卡者消费无度，即使是扣账卡，也会耗尽其存款。他打趣说：“使用信用卡能省却记账麻烦，因为银行每月都会寄来账单！”

许多人抱怨说，百物涨价导致入不敷出，不过根据图表统计，“生活费高涨”只占负债因素的6.6%，此数据引人深思。换言之，百物涨价并非入不敷出的主因，只要善于理财合理消费，依然能够安稳过活。

其它负债原因，还包括医药费高昂、失业裁员、突发财务负担等。他总结说，人们债务缠身的原因是GLC：贪婪（Greedy）、生活奢侈（Lifestyle）及突发事件（Circumstance），而对治良策就是知足常乐、量入为出及未雨绸缪。

庄国辉表示，人生难免面对债务，精明消费者除了懂得如何消费，也晓得如何借贷？借贷的程序是什么？成本又如何？总括而言，贷款的基本法则为3P：

1.目的（Purpose）：贷款是为应付“需要”，并具有生产性目的，却又缺乏足够资金，例如买车、购屋、孩子升学、紧急用途等。

2.还债能力（Payment Capability）：银行建议的债务收入比率（Debt to Income Ratio）顶限为60%，但AKPK主张不超过40%，即借贷额不超过收入的40%，当然此比例也视乎收入状况，若收入只有1千令吉，即使债务只有400令吉，剩下600令吉又如何过活？

3.还贷记录（Payment History）：有借有还，再借不难，否则将被CCRIS及CTOS列入黑名单。他建议民众，每年向国行CCRIS查询本身财务及借贷状况，以免个人身份被盗用。

此外，许多借贷者不了解利率计算方式，而陷入“以债养债”的窘境。他分析，利率一般分为三种：
1.单一利率（Flat Rate）：贷款数额乘以利率，每月贷款以利息总额加上本金计算。
2.固定利率（Fixed Rate）：计算利率以贷款余额递减为基础，利率在整个贷款期限保持不变。
3.浮动利率（Floating Rate）：计算利率以贷款余额递减为基础，利率与基准率（Basic Rate）挂钩，并随之波动。

房贷以“固定利率”或“浮动利率”为计算。有的房贷配套允许借贷者随时提款，但其利率将重新计算。他提醒购屋者，此类配套相当“危险”，一般只适合生意人，若借贷者多次提款，可能永远无法缴清贷款。另外，他也不鼓励购屋者再融资（refinance）。

车贷及个人贷款一般以“单一利率”为计算。借贷者必须了解“表面利率”（Nominal Rate）与“实际利率”（Effective Rate）的差别，其计算法可被简化为：实际利率 = 表面利率 x 2 - 1%

举例，银行推出个人贷款配套，利息为10%。此10%只是“表面利率”，而“实际利率”等于10% x 2 - 1% = 19%，因此借贷者必须辨别利率种类，以免掉入“数字陷阱”。

若银行借贷不成，则可能需要担保人，不过他提醒担保人：“若借贷者无法还债，担保人必须承担对方债务，在AKPK的求助案例中，其中10%债务者，就是成为担保人所致。”

若欲参与理财教育课程或债务重组计划，可拨打AKPK免费热线：1800-88-2575，或浏览www.akpk.org.my。
*注：
·AKPK提供免费服务，而且没有委托代表，也无收取佣金。
·AKPK不会提供贷款，不会协助借贷者还债，也不会成为担保人。
·AKPK只是充当银行及借贷人的协调者，协商偿还期限。

理财六部曲

1.现金流管理
·现金流仿如人体血液，一旦停止流动，人体就会枯竭，储蓄才能拥有流动现金。
·钱不是有才存，钱是存才有。

2.风险管理
·人有不测之风云，购买保险是为转移风险，而不建议用作投资。
·投保考虑事项：
～现金流状况？
～家庭依靠你多久？
～孩子何时经济独立？
～若你不在人世，家庭能否维持生计？

3.税务管理

4.投资管理
·勿盲目追求回酬，而要了解投资目标，能否承受风险及亏损。
·投资回酬有待时日，急功近利则是投机。
·回酬目标，可参考定存或EPF为标准
～保守型：建议4%-6%
～稳健型：建议6%-10%
～激进型：超过15%

5.退休管理
·公积金不足以充当退休金
·每月至少拨出收入的10%，作为退休金，并让它增值。

6.保护资产
·立遗嘱，分配财产

个案分享 1
债务者：A医生
年龄：35岁
债务类型：信用卡债
债务主因：生活奢侈
债务数额：信用卡每月最低还款数额3万令吉

A医生月入2万令吉，属于高薪一族，但其生活却相当奢侈，购买豪宅跑车，享受山珍海味，出入高级场所，结果入不敷出。


由于他债务缠身，每月无法偿还信用卡3万令吉的最低数额，因而频临破产，唯有向AKPK求助。

现金流分析：

A医生的收入扣除开销后，尚欠4万令吉，其每月房贷及车贷占了收入的70%，远远超过合理的比例。

A医生的问题并非收入不足，而是没在物质上分轻重缓急，而且分不清现实与梦想，以致周转不灵。

此外，高学历不等于拥有理财知识，A医生无法控制生活欲望，即使拥有高收入，也会陷入财务危机。

AKPK的建议：

·出售其中一辆汽车，以减低每月车贷至3千令吉。

·出租其中一个房产单位，以减低房贷至4千令吉

·或者出售房地产单位，其还清所有或部分卡债。

初时，A医生无法放下颜面，担心亲友笑他卖房卖车，并看作是人生挫折，不过经过专员解释银行的追款程序与后果，并提醒他破产的下场后，A医生终于接纳有关建议。

个案分享2

债务者：陈先生

年龄：59岁

债务类型：汽车贷款

债务主因：成为儿子的担保人

债务数额：2万5千令吉

陈先生是一名退休人士，在他退休前，儿子曾要求他成为车贷担保人，而陈先生也答应儿子要求，他觉得这是为父者的责任。

退休后，银行来电告知陈先生，其儿子没按期偿还车贷，他遂致电问儿子，然而儿子却冷冷说：“没钱怎样还？”，接着就盖电话。

较后，银行通知陈先生准备拖车，并根据程序拍卖汽车，以偿还拖欠的2万5千令吉，陈先生唯有向AKPK求助。

现金流分析：

若非儿子拖欠债务，陈先生每月本有500令吉盈余，儿子突如其来的债务，令他陷入两难。

第一难是财务困境，第二难是自己含辛茹苦养大的儿子，却变得如此不负责任，陷父亲于不义，令父亲深感心痛！

AKPK的建议：

·若陈先生承担担保人的计划，替其儿子还债，则必须清算资产与负债表（Net Worth Statement），以了解其资产与负债情况，他可能必须变卖部分资产，以偿还债务。

·陈先生必须让其儿子吸取教训，重新认识人生与金钱的意义。

·退休人士勿轻易做财务承诺，否则会影响晚年生活。

个案分享3

债务者：B小姐

年龄：25岁

债务类型：信用卡债

债务主因：参与快速致富计划，刷卡购买大量货品

债务数额：8万令吉

B小姐在大学毕业后，总想尽快赚取人生第一桶金，当她获悉大学同学在毕业后的3个月内，驾驶名贵轿车，内心不禁蠢蠢欲动。

为此，B小姐约见其同学，在没了解业务细节下，她匆匆答应同学的邀约，加入一家快速致富直销公司。

初时，B小姐凭着努力赚了一小笔钱，但离业绩目标尚有一段距离。在同学怂恿下，她使用父亲的附属卡，购买大量货品，以“升级”赚取高回酬。

较后，该直销公司倒闭，其同学也消影无踪，B小姐拖欠一大笔债务，唯有向AKPK求助。

现金流分析：

目前B小姐失业在家，其“收入”源自父亲资助，她没有偿还信用卡债，导致卡债累积至8万令吉，此数额远远超越破产门槛。

AKPK的建议：

·找一份工作，赚取正当收入，以减轻父亲负担，并协助自身尽快脱离债务。

·参与AKPK债务重组计划。

个案分享4

债务者：吴先生（已婚，育有一子）

年龄：28岁

债务类型：信用卡债 + 个人贷款

债务主因：父亲借用名字贷款

债务数额：2万4千40令吉

吴先生在一间大型企业从事文员，他是家中独生子，并于婚后与父母同住，一家人相处本是平安无事，然而父亲经常借用其名字贷款，导致他拖欠信用卡债。

初时，父亲按时还钱给吴先生，以偿还每月贷款，较后父亲却没准时还钱，以致吴先生被迫替父亲还债。

吴先生本想储蓄购屋首期钱，如今其计划却被打乱，为此他不禁抱怨说：“父亲已经60岁，他不应该再借钱，而是应储蓄用作退休用途！”

不过，吴先生没向父亲坦诚相告，而是向AKPK求助，并参与债务重组计划。

现金流分析：

吴先生每月入不敷出500令吉，其中一半收入都是用作偿还卡债，因此他不愿面对这笔债务，总觉得父亲拖累他，并影响他购屋的计划。

若吴先生参与债务重组计划，他在十年内不能贷款，直至还清债务为止。换言之，在此十年期间，他无法贷款购屋。

AKPK的建议：

·赚取外快，增加收入，否则应参与债务重组计划。

·吴先生应与父亲沟通，让父亲了解其困境与购屋计划，包括屋价、首期钱、尚且数额等，让父亲有个明确概念。

·吴先生必须让父亲明白，不能再为儿子增添麻烦，因为此事涉及儿子未来的资产与信用。

财务提示

我有能力买车吗？

我需要车吗？还是可以乘搭公共交通？

我有多少现金可以作为首期？（首期越多，每月供款也会越少。）

我知道汽车贷款的实际贷款利率是多少吗？

购买汽车后，每月/年的维修费是多少？

符合我的预算吗？

若以汽车贷款计算在内，你的总债务不能超过月入40%。

我还有其他选择吗？

购买汽车时，还要考虑二手价、汽油耗量、安全性能、保用期、维修费等因素。

若你都能回答以上问题，就可以采取下一步行动购买汽车了。

我准备好购买房子了吗？

我目前的收入稳定吗？

我还有未还清的贷款，例如汽车贷款吗？

我有足够的存款支付房屋的首期及相关费用，例

如律师费、印花税吗？

我能够每月自在供屋吗？

我已了解购买房子后，还要承担维修费、门牌税、地税及水电费等开销吗？

若我不幸逝世，我的伴侣拥有足够的保险保障，应付房贷及家庭开销吗？

若你都能回答以上问题，恭喜你，你有能力购屋，祝你好运，否则你应做好准备，直至有能力购屋为止。

我的储蓄够吗？

我有定时储蓄的习惯吗？

我至少把净收入的10%储蓄起来？

我有3至6个月的紧急基金吗？

我的储蓄能够应付长期目标吗？例如房子开销或孩子教育费。

购买贵重物品时，我有否有足够存款，或尽量支付最多的首期？

我的退休金足够吗？

若你都能回答以上问题，恭喜你，你正迈向财务自由！

我的债务处于可控制水平吗？

我能够控制自己的开销吗？

我有做预算，并了解我的金钱动向？

我知道每一项贷款的还款日吗？

我每月准时还款？

有没有少支付还款？

我知道自己未偿还贷款总额是多少吗？

我目前的债务对收入比是多少？是40%以下吗？

我有担保人吗？担保人有准时还款吗？

我有最新的CCRIS报告吗？

利用这个财务提示，确保你没有缺交还款，而且准时还款，准时还款对你要获得更大的贷款是有帮助。

谨慎消费

我真的需要这个产品/服务？

我能否以现金支付？（是不是在预算内？）

有没有更便宜的选择？

考虑几天后，是否真的需要，避免冲动性购物。

若你无法回答以上3道问题，就不要购买。记得要以谨慎理财作为你的生活方式。

庄国辉博士（Dr.Desmond Chong）

信贷咨询与债务管理机构(AKPK) 

理财教育课程导师

庄国辉为AKPK培训导师，拥有20年国内外行销管理经验，他透过与会计师合作的工作经验，致力于为无数家公司及公众，提供财务规划服务，帮助他们达到妥善的财务规划。

此外，庄国辉博士也是Malaysia Financial Planning Council（MFPC）的授证课程导师、注册理财师（Registered Financial Planner）及注册伊斯兰理财师（Shariah RFP）。

在2000年，庄国辉获得市场管理课程硕士学位，2003年考获工商管理博士学位。 在2014年，他获得Financial Planning Association of Malaysia（FPAM）颁发的理财师认证资格（Certified Financial Planner）。